Uma simulação feita pela XP Investimentos mostra quanto renderiam R$ 50 mil e R$ 5 mil aplicados por um ano em três opções de investimento: Tesouro Reserva, CDB com 100% do CDI e Poupança.
Para um valor de R$ 50 mil, o Tesouro Reserva teria rentabilidade líquida de 12,15% ao ano, resultando em um total de R$ 56.070. O CDB com 100% do CDI renderia 12,30% ao ano, totalizando R$ 56.163. Já a Poupança teria rendimento de 6,17% ao ano, com saldo final de R$ 53.085.
As projeções consideram a taxa Selic constante em 14,5% ao ano. A diferença entre o Tesouro Reserva e o CDB é pequena. No entanto, para aplicações acima de R$ 10 mil, o Tesouro Reserva tem taxa de custódia de 0,20% ao ano, o que reduz o rendimento. A Poupança, mesmo sendo isenta de Imposto de Renda, perde para as outras opções.
Para um valor de R$ 5 mil, a diferença entre Tesouro Reserva e CDB desaparece. Ambos teriam rentabilidade líquida de 12,30% ao ano, totalizando R$ 5.616. A Poupança renderia 6,17% ao ano, com saldo final de R$ 5.308. Como o valor está abaixo de R$ 10 mil, não há cobrança de taxa de custódia no Tesouro Reserva.
A Poupança possui uma regra que, se o saque for feito antes da “data de aniversário” de 30 dias, o rendimento do mês é perdido. Nos outros produtos, a remuneração é proporcional ao tempo de aplicação.
O Tesouro Reserva se destaca por oferecer liquidez 24 horas por dia, sete dias por semana, e por ter a garantia do Tesouro Nacional, considerado o menor risco de crédito do país. Já o CDB tem o risco associado ao banco emissor, com garantia do Fundo Garantidor de Créditos (FGC) de até R$ 250 mil por CPF por instituição.
Atualmente, o Tesouro Reserva está disponível apenas para clientes do Banco do Brasil. O Tesouro Nacional informou que pretende levar o título para outras instituições financeiras nos próximos meses.
